Unternehmerfamilien gelten als langfristig denkend – zu Recht. Dies hat Implikationen für den privaten und geschäftlichen Bereich und umfasst Themen wie Nachfolge und Gesamtvermögen. Welche Risiken Betroffene dabei als zentral empfinden, zeigen aktuelle Erkenntnisse zu Zielen, Weltbild und Risikomanagement.
Diversifikation
Tatsächlich hat privates Vermögen als „Risikomanagementmaßnahme“ eine erkennbare Aufwertung erfahren. Für diesen Schritt leitend ist vielfach, dass private Substanz im Fall exogener Schocks als „Lender of Last Resort“, also als letzte Finanzierungsmöglichkeit für Unternehmen fungieren kann. Und exogene Schocks werden erwartet: Zwei von drei erfolgreichen Familien rechnen langfristig mit wiederkehrend signifikanten Krisen, nur jeder Zehnte geht von einer Rückkehr zu stabilen Rahmenbedingungen aus. Gleichzeitig gibt nur jeder dritte Gesprächspartner an, das Privatvermögen nicht aufgestockt zu haben. Diversifikationsansätze u.a. über private Substanz erscheinen durchaus erwägenswert.
Doch auch die Anlage haftungsrechtlich abgeschirmter Mittel birgt Herausforderungen. Die Definition einer Anlagestrategie und die anschließende Identifikation geeigneter Investments sind alles andere als trivial – erst recht in Zeiten des Anlagenotstands. Es liegt daher nahe, einen langjährigen Vertrauten einzubinden, der über fundiertes Finanzwissen verfügt. Die erste Wahl fällt hier nicht selten auf den Treasurer oder Leiter Finanzen und Controlling, der als Prüfinstanz und Empfehlungsgeber in die Auswahl von Produkten und Dienstleistern für das private Vermögen einbezogen wird. Kaum ein Unternehmer gibt an, dessen Rat noch nie in privaten Finanzfragen erbeten zu haben. Wo die Leistungen in den Bereich erlaubnispflichtiger Geschäfte fallen, macht dieser sich mit seinem Tun allerdings strafbar. Dies gilt es im Rahmen der Organisation privaten Vermögens angemessen zu berücksichtigen.
